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道通早報
日期：2015年6月16日
【經(jīng)濟要聞】
【國際宏觀基本面信息】
1???美聯(lián)儲周一晚間公布的數(shù)據(jù)顯示，衡量制造業(yè)、電力和礦業(yè)產(chǎn)出的工業(yè)產(chǎn)出數(shù)據(jù)環(huán)比下降0.2%，自去年11月以來持續(xù)下降，并且在過去5個月中，美國工業(yè)產(chǎn)出數(shù)據(jù)四次不及預期。
2???巴克萊資本（Barclays?Capital）建議客戶繼續(xù)做空歐元/美元，認為本周的美聯(lián)儲聯(lián)邦公開市場委員會（FOMC）決議和5月CPI等數(shù)據(jù)應會利好美元。
3???周日希臘與國際債權方談判進行45分鐘左右就無果而終。周一希臘媒體發(fā)布總理齊普拉斯強硬表態(tài)稱，有耐心“等待國際機構回歸現(xiàn)實”。德國籍的歐盟委員稱，是時候為“緊急情況”做準備。
4???歐洲央行行長德拉吉本周一在歐洲議會季度聽證會上作證，明確至少在明年9月之前，歐央行不會動搖其1.1萬億歐元的量化寬松計劃。歐央行目標是歐元區(qū)通脹率重回略低于2%的目標。而希臘緊急流動性援助（ELA）沒有預設的上限。
【國內(nèi)宏觀基本面信息】?
1???國家能源局6月15日發(fā)布5月份全社會用電量等數(shù)據(jù)。5月全社會用電量4567億千瓦時，同比增長1.6%。1-5月，全國全社會用電量累計21889億千瓦時，同比增長1.1%。
2??上周中央全面深化改革領導小組文件明確了改革要遵循的原則，體現(xiàn)“穩(wěn)妥改革，保障先行”的意圖，這有利于保證國企改革順利進行。預計6月份一些重磅文件將陸續(xù)出臺，確定一些關鍵問題如混改和員工持股的政策方向。
3???中國基金業(yè)協(xié)會6月15日發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，5月底公募基金資產(chǎn)總規(guī)模單月增長史無前例地突破萬億元，整體規(guī)模一舉突破7萬億元，創(chuàng)下牛市之最。截至5月底，我國境內(nèi)共有基金管理公司96家，公募基金2231只，管理的公募基金資產(chǎn)達7.36萬億元，比4月底暴增1.16萬億元。
4???數(shù)據(jù)顯示，5月份以來，兩市多達1403名高管(或其親屬)進行了減持，其合計減持24億股，由此套現(xiàn)569億元。高比例減持的公司主要為創(chuàng)業(yè)板和中小板公司。在63家減持比例超過總股本5%的公司中，有35家為中小創(chuàng)公司，占比55%。在5月以來被集中減持的863家上市公司中，在去年或今年一季度凈利潤同比出現(xiàn)下滑的公司有516家，約占總數(shù)的六成。其中去年和今年一季度凈利潤同比連續(xù)下滑的公司多達206家。
5???本周三至周五，今年第8批中的23只新股將集中申購。在中金公司看來，這批新股凍結資金或在6.5萬億-7.1萬億元，預計中簽率整體偏高。本次新股發(fā)行的沖擊，市場也應該有能力“消化”。但需要指出的是，本批新股將對二級市場資金面及銀行間市場短期資金利率產(chǎn)生一定影響。
【今日重要信息及數(shù)據(jù)關注】
14:00 德國5月消費者物價指數(shù)年率終值 前值0.7% 預期0.7%???
17:00 德國6月ZEW經(jīng)濟現(xiàn)況指數(shù) 前值65.7 預期63 ?
17:00 德國6月ZEW經(jīng)濟景氣指數(shù) 前值41.9 預期37.3 ?
17:00 歐元區(qū)6月ZEW經(jīng)濟景氣指數(shù)???前值61.2 ?
20:30 美國5月新屋開工月率 前值20.2% 預期-3.1% ? ?
20:30 美國5月營建許可月率 前值10.1% 預期-3.5%
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【分品種動態(tài)】
◆農(nóng)產(chǎn)品
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油料 | 隔夜外圍美元收低于95下方。歐美股市收跌，希臘與其國際債權人之間的談判在上周日晚間破裂，從而增強了市場有關希臘將會債務違約的擔憂情緒。紐約原油下跌44美分或0.7%，收于每桶59.52美元。美豆?jié)q跌互現(xiàn)，近月合約受豆粕和豆油走低拖累回落，遠月合約走堅。美豆出口需求良好，以及對降雨將導致美中西部大豆播種收尾工作推遲的部分憂慮支撐遠月合約。美農(nóng)業(yè)部周一報告稱，最近一周出口檢驗22.66萬噸，高于10-20萬噸預估。美5月壓榨大豆總計1.48416億蒲，為史上同期最高。但豆粕出口減少，不及預期。盤后美農(nóng)業(yè)部周植物生長報告顯示，美豆生長優(yōu)良率為67%，前周為69%，去年同期為73%；美豆種植率為87%，前周為79%，5年均值為90%；美豆出苗率為75%，前周為64%，去年同期為81%，5年均值為77%。本周美豆優(yōu)良率，播種率和出苗率都不如去年同期和5年均值，數(shù)據(jù)顯示利多。 | 框架如前，南美大豆持續(xù)上市壓力，近月合約更多承壓，遠月新作看播種，因數(shù)據(jù)利多超跌反彈可能大，昨已提示低價圈交易宜靈活不殺跌。連粕隨美豆節(jié)奏；油脂新區(qū)間的右側形態(tài)，低長多持。 ? （范適安） |
谷物飼料 | ?芝加哥期貨交易所(CBOT)玉米期貨周一下挫逾1%，至10月來最低水平，交易商稱，小麥大跌和美國新作玉米種植條件良好，向玉米市場施壓。分析師預期均值為，美國農(nóng)業(yè)部周一稍公布的數(shù)據(jù)將顯示，上周玉米生長優(yōu)良率為74%，和之前一周持平，因頻繁的降水和天氣溫暖導致玉米快速生長。全球玉米供應充足和美國玉米在出口市場競爭力不及更便宜的南美和黑海地區(qū)玉米，導致投資者不愿意建立新的CBOT玉米多頭押注。CBOT玉米連續(xù)第四日下跌，期間累計下跌4.6%，為3月來最大跌幅。? ? ? | 大連玉米繼續(xù)低位震蕩，建議觀望為主。??? 大連豆粕昨日繼續(xù)下挫，弱勢格局不改，美豆探低回升，盤后公布的作物生長報告顯示播種進度和優(yōu)良率均低于同期水平，美豆遠期料將反彈，今日大連豆粕也將跟隨反彈，操作上建議空單可逢低獲利了結，反彈后逢高可繼續(xù)沽空。 （李金元） |
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◆工業(yè)品
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鐵礦石 ? | 昨日國產(chǎn)礦市場暫穩(wěn)，進口主流貨源仍然較為緊缺，鋼廠盡管在壓縮庫存但不得不都不對國產(chǎn)礦采購有所加大，因此在進口的支撐下，國產(chǎn)礦穩(wěn)定。 ? ???????????? | 普氏62%鐵礦石指數(shù)下跌1美元至64美元/噸。鐵礦石延續(xù)區(qū)間震蕩，短線思路操作。（楊俊林 ） |
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焦煤 ? ? ? ? | 6月15日夜盤，動力煤主力合約低開震蕩，期價重心小幅下降，焦煤主力合約震蕩偏強，期價重心小幅上升。截止6月15日，秦皇島港山西優(yōu)混（Q5500V28S0.5）平倉價410元/噸，持平；京唐港澳洲產(chǎn)焦煤(S0.6V25A9G85Y18)港口提貨價780-800元/噸，持平。中國煤炭運銷協(xié)會秘書長董躍鷹稱，截至4月份，全國煤炭國有和國有控股企業(yè)整體虧損，中煤協(xié)統(tǒng)計的90家大型煤企整體虧損4.4億元。國家能源局15日發(fā)布數(shù)據(jù)，5月份，全社會用電量4567億千瓦時，同比增長1.6%。在4月份全社會用電量增速轉正之后，5月份用電量增速比上月微升0.3個百分點。 ? ? | 目前，夏季需求回暖和供給端調(diào)整在一定程度上提升了疲弱的市場情緒，中期仍以反彈思路對待，5月用電量數(shù)據(jù)略有回升，前多小幅增持，關注期價右側形態(tài)形成可能，本周希臘債務違約問題和美聯(lián)儲FOMC會議風險事件云集，短線觀望為主。 ?(甘宏亮) |
橡膠 | 周一美國股市收跌。市場擔心希臘可能債務違約并脫離歐元區(qū)。美國制造業(yè)等經(jīng)濟數(shù)據(jù)疲軟亦令市場承壓。紐約商業(yè)交易所7月份交割的原油期貨價格下跌收于每桶59.52美元。 ? | 多單可適度逢低介入1601合約，等待修復行情出現(xiàn)。操作要比前期更加謹慎。（李洪洋） |
PPTA | 周一上證下跌，商品市場弱勢下跌為主，化工品走勢分化，塑料、甲醇上漲，PTA下跌，跌幅超過1%，9月合約收于5056元，盤面均線下壓。前20名持倉顯示，中信、浙商減多，光大加多；永安、浙商、宏源、通聯(lián)減空，海通、國泰君安、華泰加空，日內(nèi)空頭減倉為主，整體持倉空頭略占優(yōu)勢。截止15日，倉單數(shù)量144萬張，流出600張。 ? ? | 綜上，操作上，已提示前期空單部分兌現(xiàn)，剩余倉單以20日均線為防守續(xù)持，新倉觀望。 (苗玲) |
-焦炭 ? | 昨日焦炭期貨低位窄幅震蕩，符合預期，鋼坯價格繼續(xù)下跌30，在短短的5天時間里鋼坯價格已累積下跌100，現(xiàn)報價1870，可見市場心態(tài)極度悲觀。焦化廠方面繼續(xù)擴大限產(chǎn)幅度，減輕供給端的壓力，但鋼材價格下跌使得鋼廠對焦炭的打壓力度加大， ??? ? ? | 短期維持低位窄幅震蕩的觀點，建議觀望。(蔣維波) |
-證券指數(shù) | 股指呈現(xiàn)出震蕩下跌之勢，三大股指全線下挫，新一輪打新資金凍結或高達7萬億打壓市場信心。消息面上，外圍市場仍需要希臘可能出現(xiàn)的危機事件，內(nèi)部配資盤的打壓可能會對短期市場的短期資金面構成一定壓力，需要注意目前環(huán)境的風險； ? ? ? | 技術面上，指數(shù)開始逐步選擇調(diào)整的方向，滬深300已經(jīng)逐漸逼近近期震蕩平臺的底部，一旦未能有效支撐，不排除引發(fā)一輪較深的短期調(diào)整，整體短期多頭宜出局或減倉。 |
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