歡迎訪問道通期貨
聯(lián)系電話：025-83276920
道通早報
日期：2015年6月11日
【經(jīng)濟要聞】
【國際宏觀基本面信息】
1? 世界銀行：下調(diào)2015年全球GDP預(yù)期0.2個百分點，至增長2.8%。維持中國2015年GDP增長7.1%的預(yù)期不變。上調(diào)歐元區(qū)2015年GDP預(yù)期0.4個百分點，至增長1.5%。下調(diào)2015年發(fā)展中國家GDP預(yù)期0.4個百分點，至增長4.4%。下調(diào)2015年美國GDP預(yù)期0.5個百分點，至增長2.7%。下調(diào)發(fā)達經(jīng)濟體2015年GDP預(yù)期0.2個百分點，至增長2.0%。
2? 高盛：仍然預(yù)計美聯(lián)儲將在9月份開始加息，但美聯(lián)儲官員傳達出將較晚加息的信號——FOMC官員們近期言論暗示美聯(lián)儲2015年12月乃至2016年加息的可能性升溫。
3? 歐洲央行科爾：歐洲央行并不刻意短期性地解決市場波動性。歐洲央行利率將在更長時期內(nèi)維持在低位。歐洲央行并不認為當前存在泡沫，但保持警惕。如果一國退歐，那將向歐洲發(fā)出嚴肅的警告信號。
4? 標普：下調(diào)希臘信用評級至CCC，此前為CCC+。相信若希臘政府與債權(quán)人未達成協(xié)議，希臘很可能將在未來12個月內(nèi)違約。對希臘的評級展望維持為負面，該國主權(quán)、銀行及經(jīng)濟的流動性有進一步惡化的風(fēng)險。希臘在6月5日對IMF的還款逾期表明雅典政府將養(yǎng)老金等國內(nèi)開支置于還款義務(wù)之上。不認為在未來數(shù)日希臘能得到任何官方援助或者大數(shù)目的融資。
?
【國內(nèi)宏觀基本面信息】
1?? 李克強6月10日主持召開國務(wù)院常務(wù)會議。會議稱，明確推進財政資金統(tǒng)籌使用措施，更好發(fā)揮積極財政政策穩(wěn)增長調(diào)結(jié)構(gòu)惠民生作用
2?? 財政部：經(jīng)國務(wù)院批準，財政部于2015年3月下達了第1批1萬億元置換債券額度，近日下達了第2批1萬億元置換債券額度。
3?? 央行下調(diào)中國經(jīng)濟預(yù)期，預(yù)計今年GDP增長7%，CPI增長1.4%。
4? 據(jù)中汽協(xié)數(shù)據(jù)，乘用車與商用車銷量共計190萬輛，較上年同期下滑0.4%；4月時為下降0.5%。這是2011年底來首次出現(xiàn)連續(xù)下降情況，凸顯中國經(jīng)濟疲弱。
5 周二晚間，證監(jiān)會公告稱，按法定程序核準了24家企業(yè)的首發(fā)申請。值得注意的是，在這24家獲得IPO批文的企業(yè)中，國泰君安赫然在列，這也意味著繼中國核電之后，A股又將迎來一個“巨無霸”。
?
【今日重要信息及數(shù)據(jù)關(guān)注】
預(yù)期公布:中國5月新增人民幣貸款??? 前值7079億元 ??? 預(yù)期8600億元
13:30? 中國5月零售銷售年率 ???? 前值10.0%?? 預(yù)期10.1%
13:30? 中國5月工業(yè)生產(chǎn)年率 ???? 前值5.9% 預(yù)期6.0%
20:30? 美國5月零售銷售月率???? 前值0.0%? 預(yù)期1.2%?
20:30? 美國5月核心零售銷售月率 前值0.1%? 預(yù)期0.8%?
20:30? 美國5月進口物價指數(shù)年率 前值-10.7% 預(yù)期-10.0%
20:30? 美國上周續(xù)請失業(yè)金人數(shù)?? 前值219.6萬? 預(yù)期218.0萬?
20:30? 美國上周初請失業(yè)金人數(shù)??? 前值27.6萬 ??? 預(yù)期27.7萬
?
?
【分品種動態(tài)】
◆農(nóng)產(chǎn)品
? | 內(nèi)外盤綜述 | 簡評及操作策略 |
油料 | 今日晨評要點：1、歐美經(jīng)濟沿著各自的特點處于可跟蹤狀態(tài)，暫時沒有系統(tǒng)性風(fēng)險；2、中國最大的問題還是傳統(tǒng)經(jīng)濟下行未能通過新經(jīng)濟及政策刺激拉動有所企穩(wěn)，這也是虛擬熱實體冷的股市矛盾所在，盡管諸多因素需要中國股市走牛，這些矛盾將會帶來股市的波動增加和板塊分化；3、昨晚美農(nóng)業(yè)部報告幾無新意，數(shù)據(jù)變化不大。主要是南美豐收無懸念且已經(jīng)反映在價格上了。而北半球播種尚未結(jié)束，且美現(xiàn)有進度并沒有那么利空。所以六月底的面積是否能達到8640萬英畝是個不確定。面積完了還有單產(chǎn)，單產(chǎn)完了還有總產(chǎn)，在低價圈天氣有風(fēng)吹草動推動價格反彈是比較自然的，這都需要跟蹤。就投資來說是看你已什么樣的思路來配置，大宗商品現(xiàn)在是相對沒有泡沫的，經(jīng)濟起來可能不太依賴資源消耗了，但消費總是要的，從這個角度農(nóng)產(chǎn)品應(yīng)該比工業(yè)品價值更大一些；4、階段粕隨美豆，看區(qū)間模式延續(xù)；油脂做右邊形態(tài)，低長多持。 ? | 油脂做右邊形態(tài)，低長多持。（范適安） |
谷物飼料 | 芝加哥期貨交易所(CBOT)玉米期貨周三下挫逾2%，交易商稱，美國農(nóng)業(yè)部(USDA)上調(diào)玉米供應(yīng)預(yù)估，帶動投資基金賣出，拖累市場下挫。獲利了結(jié)、農(nóng)戶賣出，加上小麥和乙醇期貨大跌，也打壓玉米市場。? ? | 大連玉米繼續(xù)低位震蕩，建議觀望為主。 （李金元） |
?
◆工業(yè)品
? | 內(nèi)外盤綜述 | 簡評及操作策略 |
鐵礦石 ? | ??鐵礦石：當前鋼廠采購維穩(wěn)，港口庫存降低，國內(nèi)大礦政策維穩(wěn)挺價，短期現(xiàn)貨堅挺、礦價偏高。需引起注意的是，偏高的礦價仍面臨內(nèi)外礦復(fù)產(chǎn)、鋼廠限產(chǎn)減產(chǎn)、外礦到港量增加等將逐步兌現(xiàn)的利空因素，這些集中將表現(xiàn)為礦石庫存的企穩(wěn)回升。 ??????????? | 普氏62%鐵礦石指數(shù)上漲1美元/噸至65.75美元/噸。鐵礦石期貨I1509量倉齊增，短期仍有小幅上行動力，但需防范回調(diào)風(fēng)險，短線思路操作。（楊俊林 ） |
? | 內(nèi)外盤綜述 | 簡評及操作策略 |
焦煤 ? ? ? ? | 6月10日，動力煤主力合約震蕩偏強，期價重心小幅上升，焦煤主力合約夜盤震蕩偏弱，但期價重心小幅上升。世界銀行周三表示，將2015年全球GDP增長預(yù)期下調(diào)0.2個百分點，至2.8%。央行下調(diào)中國經(jīng)濟預(yù)期，預(yù)計今年GDP增長7%。截止6月10日，秦皇島港山西優(yōu)混（Q5500V28S0.5）平倉價410元/噸，持平；京唐港澳洲產(chǎn)焦煤(S0.6V25A9G85Y18)港口提貨價780-800元/噸，持平。據(jù)安監(jiān)局消息，國務(wù)院安委會辦公室近日對七家國有煤礦企業(yè)集中執(zhí)法檢查情況進行了通報，共查出事故隱患669項，責(zé)令停產(chǎn)停止采掘作業(yè)礦井17處。印度尼西亞能源和礦產(chǎn)資源部HBA指數(shù)六月報59.59美元/噸，同比下跌14.05美元/噸，跌幅達19.1%；環(huán)比下跌1.49美元/噸，跌幅為2.4%，創(chuàng)歷史新低。目前，夏季需求回暖和供給端調(diào)整在一定程度上提升了疲弱的市場情緒，此外，神華、中煤、伊泰和同煤4家大型煤企上調(diào)煤價將給期價帶來較強支撐。 ? | 綜合分析，中期仍以反彈思路對待，前多試單輕倉持有，關(guān)注期價右側(cè)形態(tài)形成可能，世界銀行和央行分別下調(diào)2015年全球和國內(nèi)經(jīng)濟增長預(yù)期，短多減持。 ? (甘宏亮) |
橡膠 | 隔夜道指大漲，原油回升，夜盤天膠價格受此影響上漲。1601合約一度突破16000整數(shù)價格位。 下游方面,市場需求不足的狀況受其影響在未來一段時間仍將維持。 現(xiàn)貨市場,原料價格下跌,國內(nèi)全乳12800-13000元/噸,成交依舊謹慎.成交量有所減少。 投資者仍應(yīng)以謹慎的逢低買入操作為主。輕倉短單，及時獲利 目前，1601合約成交量逐步上升，遠期投機單和套期保值單可考慮在1601合約進行操作。受交割品和季節(jié)因素影響1601合約預(yù)計在未來價格強于1509合約。 短期操作關(guān)注成交量和新膠上市狀況。 1509合約參考區(qū)間：14200-14700 1601合約參考區(qū)間：15500-16100 ? | 投資者仍應(yīng)以謹慎的逢低買入操作為主。輕倉短單，及時獲利 密切關(guān)注成交量數(shù)據(jù)，警惕價格回落風(fēng)險。 （李洪洋） |
-證券指數(shù) | ??? 10日主板指數(shù)尾盤殺跌。截至收盤，滬深300下跌8.35點，跌0.16%，收于5309.11，量能縮??；上證50下跌43.61點，跌1.28%，收于3370.38，量能萎縮。 ??? 市場板塊多數(shù)收漲。漲幅方面，文化傳媒上漲4.51%居首；主要板塊方面地產(chǎn)過2%；鋼鐵小幅上漲。跌幅方面，交運設(shè)備跌6.09%居首；主要板塊上煤炭跌過2%；銀行過1.5%；券商信托、保險、有色過0.5%。 ??? 資金面繼續(xù)流出。流入方面，電子信息流入50.43億居首；主要板塊地產(chǎn)過21億。流出方面，交運設(shè)備流出74.08億居首；主要板塊券商信托過56億；有色過47億；銀行過44億；煤炭過40億；保險過5億；鋼鐵過3億。 ??? 股指期貨方面，IF1506以5200點跳空低開，日內(nèi)寬幅震蕩，收盤報5252.8點，較上一交易日結(jié)算價下跌19.8點；IH1506以3399點跳空低開，收盤報3365點，下跌70.4點；IC1506以10608點跳空低開，收盤報10987.8點，上漲297.6點。前二十大主力席位上，IF1506的多頭減倉2729手，空頭增倉84手，凈空頭增加。IH1506的多頭減倉2409手，空頭減倉3295手，凈空頭減少。 ?? 三大期指走勢再度分化，上證50、滬深300表現(xiàn)較為疲軟，中證500則結(jié)束調(diào)整大幅走高，消息面上，國務(wù)院會議、發(fā)改委批復(fù)以及地方債務(wù)置換，說明中央仍在加大穩(wěn)增長措施. ? ? | 技術(shù)面上，市場盤中依然呈現(xiàn)了波動態(tài)勢，IF尾盤再度跳水使得震蕩形態(tài)延續(xù)，考慮到貼水問題，目前期貨主力主要以日內(nèi)波動為操作主體，而現(xiàn)貨指數(shù)市場仍會維持寬幅震蕩整理走勢，值得注意的是，短期方向性選擇可能在今明兩天出現(xiàn)，且其中可能存在假性騙線，需要關(guān)注。 ??? 日內(nèi)IF1506壓力5325，5400；支撐5180，5120。IH1506參考點位壓力3425；支撐3300 ? （韓誼） |
? | ? | ? |
? | ? | ? |
本報告中的信息均來源于公開資料，我公司對這些信息的準確性和完整性不作任何保證，報告中的內(nèi)容和意見僅供參考。我公司及員工對使用本報刊及其內(nèi)容所引發(fā)的任何直接或間接損失概不負責(zé)。本報刊版權(quán)歸道通期貨所有。
