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道通早報
日期：2015年11月6日
【經(jīng)濟(jì)要聞】
【國際宏觀基本面信息】
1?? 美聯(lián)儲主席耶倫等三巨頭：若數(shù)據(jù)繼續(xù)指向增長以及價格更加堅挺，12月加息就有“現(xiàn)實的可能性”。
2?? 美國上周初請失業(yè)金人數(shù)增加1.6萬，至27.6萬，錄得8個月以來最大增幅，且升至5周以來的高點，因能源行業(yè)裁員人數(shù)增幅達(dá)到了6個月的最高水平，但是能更好衡量就業(yè)市場發(fā)展的四周均值數(shù)據(jù)依舊處于42年以來的低位，表明美國勞動力市場仍舊處于相對健康的水平。
3? 高盛經(jīng)濟(jì)學(xué)家Mischaikow預(yù)計，美國10月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)為19萬
4?? 歐央行月報：如有必要，愿意使用所有工具。12月份將檢視貨幣寬松的程度。QE有充足的靈活性。
?? 歐央行行長德拉吉：通縮可造成不穩(wěn)定后果；歐洲央行擁有高度獨立性；QE到目前為止的效果不容置疑。
5?? 英國央行維持資產(chǎn)購買規(guī)模3750億英鎊不變，維持關(guān)鍵利率0.5%不變，并預(yù)計2017年初首次加息。
6?? 穆迪：全球經(jīng)濟(jì)增長緩慢、商品價格疲軟和美國加息的潛在影響，將令多國明年主權(quán)評級承壓。
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【國內(nèi)宏觀基本面信息】
1?? 商務(wù)部：預(yù)計2015年出口規(guī)模與上年基本持平，四季度出口實現(xiàn)較快增長有一定難度。將繼續(xù)鼓勵發(fā)展對外貿(mào)易、加強(qiáng)出口。2016年中國外貿(mào)增速有望繼續(xù)高于全球。美聯(lián)儲加息可能引發(fā)國際商品和金融市場新一輪震蕩。
2?? 財政部副部長：美聯(lián)儲利率決議對其他經(jīng)濟(jì)體有巨大溢出效應(yīng)，中國正密切關(guān)注；美國可能于12月加息。美歐貨幣政策分化加劇世界經(jīng)濟(jì)形勢復(fù)雜。密切關(guān)注12月FED會議，目前看有可能啟動利率正常化過程。中國經(jīng)濟(jì)年均增速需在6.5%以上，以實現(xiàn)2020年翻番目標(biāo)。
??? 財政部資產(chǎn)管理司有關(guān)負(fù)責(zé)人稱，下一步將研究制定國有資本劃轉(zhuǎn)社?；鸬膶嵤┺k法。
3??? 發(fā)改委：戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)成為穩(wěn)增長重要支撐，三季度服務(wù)業(yè)占GDP比重創(chuàng)歷史同期新高。正抓緊起草推進(jìn)價格機(jī)制改革專項行動計劃，對明后兩年重點改革任務(wù)進(jìn)行具體安排。下一步要重點在醫(yī)療、天然氣、電力、公用事業(yè)和公共服務(wù)等重點領(lǐng)域和關(guān)鍵環(huán)節(jié)，推動價格改革不斷取得新的突破。
4?? 工信部：預(yù)計全年規(guī)模以上工業(yè)增速可以保持在6%以上；工業(yè)發(fā)展基本面仍然是好的；將加大對實體經(jīng)濟(jì)投入支持力度；產(chǎn)能過剩仍是工業(yè)調(diào)結(jié)構(gòu)重點和難點；互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)仍將保持增長態(tài)勢。
5?? 彭博：中國擬擴(kuò)大存準(zhǔn)率適用對象至任何放貸機(jī)構(gòu)，以限制利率自由。
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【今日重要信息及數(shù)據(jù)關(guān)注】
21:30????? 美國10月失業(yè)率?? 前值5.1%? 預(yù)期5.1%?
美國10月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)變化?? 前值14.2萬?? 預(yù)期18萬?
美國10月私人部門就業(yè)人數(shù)變化????? 前值11.8萬?? 預(yù)期16.5萬??
美國10月平均時薪月率?????? 前值0.0%? 預(yù)期0.2%?
美國10月平均時薪年率?????? 前值2.2%? 預(yù)期2.3%?
美國10月制造業(yè)就業(yè)人數(shù)變化???? 前值-0.9萬??? 預(yù)期-0.5萬???
美國10月就業(yè)參與率????? 前值62.4%
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【分品種動態(tài)】
◆農(nóng)產(chǎn)品
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油料 | 隔夜外圍美元于98部位窄震。歐美股市歐強(qiáng)美弱。歐洲方面德國和法國公司業(yè)績強(qiáng)勁，但商品相關(guān)類股受到美元走高打擊而下跌；美明天將公布的重要非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)，在此之前市場情緒謹(jǐn)慎。紐約原油下跌1.12美元，收于每桶45.20美元。美國原油供應(yīng)持續(xù)過剩令油價承壓。美豆周四跌至六周低位，因美周度出口銷售報告令人失望。市場預(yù)計美農(nóng)業(yè)部將在下周公布的月度供需報告中提高對美2015-2016年度大豆產(chǎn)量和結(jié)轉(zhuǎn)庫存預(yù)估。粕油跟隨下跌。美農(nóng)業(yè)部周四公布的出口銷售報告顯示，截至10月29日當(dāng)周，美出口銷售15-16年度大豆65.56萬噸，處于當(dāng)前市場年度的低位，低于140-180萬噸的行業(yè)預(yù)估區(qū)間。 | 框架如前，美豆在低價圈走弱，再探9月低點，仍消化美上市壓力及南美播種壓力。在下周美農(nóng)報告前，氛圍疲軟。短弱震對待。 （范適安） |
谷物飼料 | 芝加哥期貨交易所(CBOT)玉米期貨周四下挫逾1%，至兩周最低水準(zhǔn)，交易商稱，受累于技術(shù)性賣盤，以及美國玉米收割已進(jìn)入尾聲，市場供應(yīng)充裕。美元上漲也令玉米市場承壓。另外，分析師平均預(yù)期，下周美國農(nóng)業(yè)部(USDA)在供需報告中將上調(diào)對今年美國玉米產(chǎn)量的預(yù)估。玉米價格跌幅不及大豆期貨，大豆價格勁跌逾2%，此前美國周度出口銷售數(shù)據(jù)令人失望。美國農(nóng)業(yè)部公布報告稱，10月29日止當(dāng)周，美國2015-16年度玉米出口凈銷售55.6萬噸，在45-65萬噸的市場預(yù)估區(qū)間中點。 芝加哥期貨交易所(CBOT)大豆期貨周四跌至六周低位，交易商稱，因美國周度出口銷售報告令人失望。行業(yè)內(nèi)人士預(yù)計美國農(nóng)業(yè)部（USDA）將在下周公布的月度供需報告中提高對美國2015/16年度大豆產(chǎn)量和結(jié)轉(zhuǎn)庫存的預(yù)估，這對大豆價格帶來了額外壓力。芝加哥期貨交易所豆粕期貨下跌，近月12月合約收于6月中以來最低水平。 CBOT豆油合約錄得最大的百分比跌幅，在兩日上漲后回落，但指標(biāo)12月合約持于50日移動均位線的技術(shù)支撐位之上。 美國農(nóng)業(yè)部周四公布的出口銷售報告顯示，截至10月29日當(dāng)周，美國出口銷售2015/16年度大豆65.56萬噸，處于當(dāng)前市場年度的低位，低于140-180萬噸的行業(yè)預(yù)估區(qū)間。報告顯示，當(dāng)周美國2015/16年度豆粕出口銷售為24.62萬噸，處于15-35萬噸的行業(yè)預(yù)期區(qū)間內(nèi)。 ? | 大連玉米繼續(xù)低位區(qū)間震蕩，建議觀望或短多交易。 大連豆粕持續(xù)下滑，看空預(yù)期進(jìn)一步強(qiáng)化，操作上建議觀望不追空或逢反彈輕倉短空。 （李金元） |
油脂 | 豆油： 棕櫚油： ? | Y1601受美豆下滑影響，料偏弱走勢，不過下方空間受限，操作上觀望或短線。 菜油市場供求相對穩(wěn)定，豆油短期走弱令菜豆價差繼續(xù)擴(kuò)大，整體菜油維持橫盤震蕩走勢，觀望為主。 P1601受外圍偏空影響，弱勢走勢料繼續(xù)放大，關(guān)注前低支撐，操作上觀望或短線。 （李巖） |
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◆工業(yè)品
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螺紋鋼 | 昨日螺紋繼續(xù)低位盤整，鐵礦延續(xù)跌勢。現(xiàn)貨市場主流報價繼續(xù)松動，成交較昨日再次回落。品種差異化現(xiàn)象仍然突出，螺紋鋼偏強(qiáng)，盤螺和線材偏弱。鋼廠庫存也是螺紋鋼規(guī)格少，線材和盤螺更多。普氏鐵礦石指數(shù)（62%PB粉，CFR）報47.8美元，下跌0.6美元。唐山普碳方坯出廠價格1560元/噸，下跌10元。 澳大利亞10月對中國出口鐵礦石3070萬噸，低于上個月的3380萬噸和去年同期的3170萬噸，10月初的國慶假期可能是導(dǎo)致進(jìn)口減少的主要原因。 ? | 當(dāng)前國內(nèi)鋼市總體處于供需兩弱的格局，一方面終端需求整體低迷及資金緊張格局難以改變，另一方面鋼廠減產(chǎn)檢修有所增加，但力度仍不足且缺乏持續(xù)性。長線空單繼續(xù)持有，短線高拋低平。 （朱小虎） |
橡膠 | 隔夜道指原油回落，美國就業(yè)數(shù)據(jù)不利，天膠價格夜盤低位震蕩。目前天膠價格仍處十日均線下方，短期內(nèi)仍將維持偏弱震蕩趨勢。 現(xiàn)貨方面,15年民營全乳膠報價9500元/噸，需求依舊疲軟。 ? ? | ? 短期操作低位試多一定要保持謹(jǐn)慎,輕倉短單設(shè)好止損。 空單注意控制倉位,可選擇均線附近放空，但需知價格已經(jīng)偏低，不適合過度追單。見低適度獲利。警惕原油反彈帶來的 價格 波動。 橡膠1601參考區(qū)間：10400-10710 （李洪洋） |
PTA | 周四PTA期價下跌，1月合約跌幅稍大于5月合約，1月合約最新價格在4674元，1、5價差在94元。 ? | 11月上半月PTA供應(yīng)相較10月增加，但供需仍維持偏緊格局，現(xiàn)貨堅挺。隔夜油價回落，預(yù)期國內(nèi)化工偏弱震蕩。操作上，如周策略提示，買1空5套利續(xù)持。 （苗玲） |
焦煤焦炭 | 11月5日夜盤，動力煤主力合約(TC601)窄幅震蕩，期價持穩(wěn)；焦煤主力合約(JM1601)低開高走，期價持穩(wěn)；焦炭主力合約(J1601)震蕩偏強(qiáng)，期價持穩(wěn)。其中，動力煤報收328.6元/噸，跌幅0.12%，焦煤報收566元/噸，漲幅0.35%，焦炭報收710，漲幅0.14%。美國首申人數(shù)創(chuàng)八個月來最大增幅，英國央行下調(diào)今明年通脹預(yù)期預(yù)計2017年初首次加息，美元和歐美股市均高位震蕩，原油繼續(xù)走弱。美元指數(shù)報收98，漲幅0.08%。標(biāo)普收跌0.15%，報收2099.1點。歐洲泛歐績優(yōu)300指數(shù)收漲0.4%，報收1495點。紐約12月原油收跌0.98美元，跌幅2.12%，報每桶45.34美元。布油12月原油收跌0.46美元，跌幅0.95%，報每桶48.12美元。美國COMEX?12月黃金期貨價格收跌0.19%，報每盎司1104.1美元。Wind數(shù)據(jù)顯示，今年前三季度，兩市共有458家公司錄得虧損，其中20家公司虧損額在10億元以上，9家來自鋼鐵行業(yè)，6家來自煤炭行業(yè)。四家公司虧損超過20億元，酒鋼宏興巨虧35.27億元，重慶鋼鐵虧損32億元，馬鋼股份虧損25.75億元，石化油服虧損20.6億元。美聯(lián)儲加息預(yù)期升溫，大宗商期價總體承壓，周四亞特蘭大聯(lián)儲主席表示預(yù)計加息“很快就是合適的”。 | 煤炭和焦炭行業(yè)基本面弱勢，期價總體震蕩偏弱。操作上，動力煤、焦煤和焦炭長線空單輕倉持有，短線高拋低平。近日，四相關(guān)部門要求四大煤企聯(lián)合穩(wěn)定價格支撐焦煤價格，致使焦煤修復(fù)基差，JM1601合約關(guān)注575元/噸壓力。 （甘宏亮） |
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