?宏觀信息及證券指數(shù)/國債期現(xiàn)早間思路??20141107

【國際宏觀基本面信息】

1???歐洲央行在周四宣布，維持主要放款利率在0.05%不變，同時沒有對負0.2%的存款利率做出調(diào)整。這一決定符合市場預期，不過周四最引人關(guān)注的事件是歐洲央行行長德拉吉在決策聲明發(fā)布之后的新聞發(fā)布會。他在期間暗示，央行執(zhí)行委員會已經(jīng)更加接近達成共識，如果當前措施不足以振興歐洲經(jīng)濟走勢，將會進行直接地量化寬松。

????德國的9月工業(yè)數(shù)據(jù)意外利空，當月的新訂單數(shù)據(jù)有0.8%的增長，遠遠不及2.0%增幅的經(jīng)濟學家平均預期。

2???英國央行也在周四的決策聲明中給出了市場預期中的決定，維持關(guān)鍵利率水平以及量化寬松項目的參數(shù)不作變動。本次會議的會議紀要將在11月19日公布。

3???美國勞工部宣布，美國上周首次申請失業(yè)救濟人數(shù)減少1萬，總數(shù)降至27.8萬，為大蕭條以來第二低數(shù)據(jù)、35年來最低數(shù)據(jù)。

美國勞工統(tǒng)計局公布的初步統(tǒng)計數(shù)據(jù)表明，美國第三季度生產(chǎn)率年化值增長2%，為過去5個季度內(nèi)第4次大幅增長。

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【國內(nèi)宏觀基本面信息】

1???中共中央總書記、國家主席、中央軍委主席、中央財經(jīng)領導小組組長習近平日前主持召開中央財經(jīng)領導小組第八次會議，研究絲綢之路經(jīng)濟帶和21世紀海上絲綢之路規(guī)劃、發(fā)起建立亞洲基礎設施投資銀行和設立絲路基金。習近平發(fā)表重要講話強調(diào)，絲綢之路經(jīng)濟帶和21世紀海上絲綢之路倡議順應了時代要求和各國加快發(fā)展的愿望.。

2???數(shù)據(jù)顯示，10月投資者信心指數(shù)為66.4，環(huán)比下降5.8%，同比上升14.3%。投資者信心指數(shù)繼9月創(chuàng)下歷史最高值后，10月出現(xiàn)回調(diào)，但仍保持高位，且連續(xù)第五個月處于樂觀區(qū)間。

3???央行三季度貨幣政策執(zhí)行報告稱，9月和10月，中國人民銀行通過中期借貸便利(MLF)向國有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、?較大規(guī)模的城市商業(yè)銀行和農(nóng)村商業(yè)銀行等分別投放基礎貨幣5000億元和2695億元，期限均為3個月，利率為3.5%。未開展常備借貸便利操作(SLF)。

4??中國央行公開市場今日進行200億元14天正回購操作，中標利率持平于3.4%。本周央行公開市場共有400億元到期，由于周二進行了200億元正回購操作，本周公開市場再度實現(xiàn)投放回籠平衡。

5???證監(jiān)會6日召開新聞發(fā)布會，新聞發(fā)言人鄧舸說明了關(guān)于滬港通權(quán)益變動相關(guān)信息披露的有關(guān)問題。在回答記者“滬港通試點推進情況如何，是否有時間表”的提問時，鄧舸表示，滬港通試點的各項準備工作已經(jīng)到了最后階段。

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【今日重要信息及數(shù)據(jù)關(guān)注】

今天 美聯(lián)儲主席耶倫、英央行行長卡尼、日央行行長黑田東彥將在央行會議上發(fā)表講話

21:30 美國10月失業(yè)率 前值5.90% 預期5.90%

21:30 美國10月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)變化??????前值24.8萬 預期22.8萬

21:30??美國10月就業(yè)參與率????前值62.70%

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【證券指數(shù)期現(xiàn)貨思路】????????????????????????

?????6日，滬深300現(xiàn)指跳空高開，隨后呈現(xiàn)出震蕩殺跌走勢，午后風云突變強勢拉升，最終小幅收漲。截至收盤，滬深300上漲2.62點，漲0.10%，收于2506.07，量能萎縮，權(quán)重板塊繼續(xù)分化，短期繼續(xù)震蕩。

????股指期貨方面，期指全面上漲。其中IF1411報2517.2，漲0.27%。前二十大主力席位上，1411多頭增倉4838手，空頭增倉6976手，凈空頭增加。

????昨日市場探底回升，宏觀面，央行確定了MLF的實施，市場對于未來的進一步寬松預期有加強趨勢；技術(shù)面上，期指昨日殺跌之后再度被拉起，多頭的抵抗情緒依然較濃，考慮到周五效應，日內(nèi)相對看多一些，避免市場對于周末消息面的利多預期強化。日內(nèi)IF1411上方壓力2531/2549；下方支撐2504/2492。

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????國債期貨價格高位盤整，主力合約TF1412合約開盤報96.542元，盤中最低價落至96.35元，最高價至96.58元，尾盤收于96.508元，比上一交易日下跌0.034元，成交量繼續(xù)收窄。

????央行公開市場11月3日-11月7日有400億正回購到期，無逆回購及央票到期。并未傳出進一步寬松信號。央行本周資金回籠量與到期量持平，公開市場操作連續(xù)四周零投放。

????國債期貨收小陰線。從技術(shù)面看，由于期價與均線仍存在一定乖離，短期維持震蕩整理的可能性較大。